04-8100333
054-6996670

 
 

 
 
 

 

 
    התשואה החשובה שפיספסתם
בדו"ח השנתי של קרן הפנסיה
    מנגנון הערבות ההדדית, שעליו מבוססות קרנות הפנסיה המקיפות, מחייב לבדוק מדדים כמו תשואה דמוגרפית - היחס בין עלות הכיסויים הביטוחיים לסכום שנגבה מהמבוטחים, והמאפיינים הדמוגרפיים של המבוטחים הקיימים ? לכולם יש השפעה גדולה על החיסכון שלכם

אסא ששון, דה מרקר


דמי הניהול שאנחנו משלמים בחיסכון הפנסיוני מוגדרים כרוצח השקט. שכן הם משמידים כשליש מהתשואה שלנו עד לפרישה לפנסיה. תפקידו של מנהל ההשקעות, שבגינו הוא מקבל דמי ניהול, הוא להניב לחוסך תשואה הגבוהה מהסכום שמניב מדד היחס ודמי הניהול.
כשבודקים אם השקעה במכשיר פיננסי כלשהו משתלמת, מקובל להשוות את הביצועים שלה למדד יחס, כלומר לבחון את התשואה שסיפק השוק בכללותו לעומת התמורה שנתנה השקעה במכשיר הספציפי לאחר תשלום דמי הניהול. כך ניתן לדעת אם מנהל השקעות או מנהל קרן הצדיק את דמי הניהול ששילמו לו המשקיעים, וסיפק להם תשואה עודפת על השוק.
אם התשואה של המכשיר הפנסיוני נמוכה מתשואת מדד היחס בניכוי דמי הניהול, הרי שמנהל ההשקעות לא הצדיק את דמי הניהול ששולמו לו. אם התשואה של המכשיר הפנסיוני לאחר ניכוי דמי הניהול גבוהה ממדד היחס — מנהל ההשקעות הצדיק את תשלום דמי הניהול. ואולם בנוסף לתשואה המושגת על ידי מנהל השקעות, קיים בקרנות הפנסיה גם מה שמכונה תשואה דמוגרפית.......
   
לחץ כאן לקריאת המשך הכתבה באתר דה מרקר              
                 
   
הירשם חינם לעידכונים
הרשם עכשיו לניוזלטרים של סט פוינט!
דואר אלקטרוני *
שם *
טלפון נייד
   
 
סט פוינט! ייעוץ פנסיוני אובייקטיבי
טלפון:     נייד  054-6996670  משרד 04-8100333
דוא”ל: info@setpoint.co.il | כספרי 29, חיפה


לייבסיטי - בניית אתרים